贝莱德Q4利润超预期 CEO称创纪录的资管规模“只是起点”

专题：聚焦美股2024年第三季度财报

智通财经获悉，贝莱德(BLK.US)公布了第四季度财务业绩。该公司Q4调整后每股收益较上年同期增长23%，至11.93美元，高于市场预期。Q4收入同比增长23%，至近57亿美元，高于市场预期。2024年全年总收入超过200亿美元，同比增长14%。该公司调整后的全年营业利润增长了23%，利润率为44.5%，比上年提高了280个基点，处于行业领先地位。

而且值得注意的是，作为全球最大的资产管理公司，贝莱德实现第四季度资金净流入2810亿美元，推动全年吸纳了创纪录的6410亿美元客户现金，突显出该公司在股票和债券、指数和主动型基金以及日益增长且利润丰厚的私人资产市场的全球影响力。

该公司表示，去年全年流入其ETF业务的资金为3900亿美元，流入股票基金的资金为2260亿美元，流入固定收益基金的资金为1640亿美元。年度吸引的金额超过了一些规模较小的基金管理公司几十年来积累起来的总资产，这表明贝莱德有能力在市场动荡、行业竞争激烈和变化剧烈的情况下继续吸引客户。

贝莱德的股价在2024年上涨了26%，超过了标普500指数23%的涨幅。但年初至今，美股承压，主要是因为投资者押注美联储今年降息的速度将慢于几个月前的预期。尽管如此，贝莱德的资产规模在未来几个月料将大幅增长。

截至12月31日，贝莱德的总资产约为11.6万亿美元，略低于预期的11.66万亿美元，但同比增长15%，也高于上一季度的11.5万亿美元。在首席执行官Larry Fink一年来进行了大量并购交易后，该公司今年的总资产规模预计将增长。Fink承诺在三笔交易中投入近300亿美元，将贝莱德转变为另类投资和私人资产及数据领域的主要参与者。Fink在声明中说：“这仅仅是个开始。进入2025年，贝莱德的增长和上涨潜力比以往任何时候都要大。”

去年最后三个月，贝莱德长期投资基金净流入2010亿美元，包括现金管理产品在内的资金净流入2810亿美元，轻松超过分析师的平均预期——分别为1600亿美元和1980亿美元。该公司于2024年初启动的比特币ETF发展迅速，目前拥有超过500亿美元的资产。

贝莱德的季度业绩为这家资产管理公司的辉煌一年划上了句号。该公司一直在寻求加强其在快速增长的私募市场中的地位，去年宣布收购HPS Investment Partners。HPS Investment Partners管理着约1500亿美元资产，有望推动贝莱德成为私人信贷领域的领军企业。它以120亿美元收购私人信贷公司HPS，将重塑公司向市场上的借款人提供全方位公共债券和私人信贷融资的能力。

其次，去年10月，该公司完成了以125亿美元收购Global Infrastructure Partners的交易，目前正在完成以25.5亿英镑(31亿美元)收购数据公司Preqin Ltd的交易。

Fink称：“对许多公司而言，并购期导致客户参与度暂停，但在贝莱德，客户活动进入第四季后反而加速。”

财报显示，这家全球最大的资产管理公司正在继续扩张，而许多公司却在努力摆脱主动管理的股票基金、投资回报不佳以及债券市场连续第三年波动。贝莱德正准备将其另类资产规模扩大近一倍，与行业领军企业黑石集团(BX.US)、KKR & Co.(KKR.US)和阿波罗全球管理(APO.US)展开竞争。